Justin Kupper are mulți ani de experiență de tranzacționare pe piețe. Timp de mai mulți ani, el a purtat portaluri financiare independente. În prezent, el colaborează cu Media Accelerized New, proprietarul SECFilings.com, ExecutiveDisclosure.com și alte portaluri financiare populare. Justin publică în mod regulat articole despre subiecte financiare
Vorbind despre opțiuni, mulți se gândesc la piața de valori, totuși pe piața valutară există, de asemenea, o oportunitate de a tranzacționa aceste derivate unice. Opțiunile oferă operatorilor oportunități mari de a limita riscul și de a spori profitabilitatea. În acest articol, vom discuta care sunt opțiunile disponibile, modul în care sunt utilizate și ce strategii pot fi utilizate pentru a obține un profit.
Tipuri de opțiuni valutare
Există două tipuri principale de opțiuni disponibile în valută. Cele mai frecvente sunt opțiunile tradiționale de apel / vânzare, care funcționează și ca opțiuni de acțiuni corespunzătoare. O altă alternativă, "Opțiunea de tranzacționare opțională unică (SPOT)" - sau la fața locului, oferă mai multă flexibilitate comercianților.
O opțiune tradițională oferă cumpărătorului dreptul (dar nu obligația) de a cumpăra nimic din opțiunea oferită de vânzător la un preț și un timp fix. De exemplu, un comerciant poate cumpăra o opțiune de a cumpăra două loturi EUR / USD la prețul de 1.3000 într-o lună, această opțiune este cunoscută sub numele de „EUR apel / USD a pus“ (avem în vedere faptul că, atunci când cumpărați un apel, cumperi o pune în același timp). Dacă spunem că prețul EUR / USD scade sub 1,3000, opțiunea va rămâne nefolosită, iar cumpărătorul va pierde doar prima. Pe de altă parte, dacă EUR / USD crește până la 1.4000, atunci cumpărătorul își poate folosi opțiunea și poate primi două loturi în doar 1.3000, care apoi pot fi vândute pentru profit.
Având în vedere că piața valutară Forex, opțiuni sunt OTC, comercianții sunt liberi să aleagă prețul și data la care opțiunea este considerată validă, și apoi a obține un citat care spune despre premiul pe care ei trebuie să plătească pentru a obține opțiunea.
Există două tipuri de opțiuni tradiționale oferite de brokeri:
· Stil american, acest tip de opțiune poate fi executat în orice moment înainte de expirarea termenului.
· Stilul european, acest tip de opțiune poate fi executat numai în momentul expirării.
Unul dintre avantajele opțiunilor tradiționale este că au o primă mai mică decât opțiunile spot. Deoarece opțiunile tradiționale americane pot fi cumpărate și vândute înainte de data expirării, aceasta oferă o mai mare flexibilitate atunci când se utilizează opțiunea. Pe de altă parte, opțiunile tradiționale sunt mai greu de instalat și mai performante decât opțiunile spot.
Iată cum la fața locului-opțiune: comerciantul determină condiția (de exemplu, «EUR / USD ajunge la 1.3000 în 12 zile"), pentru a primi citate la o primă (prețul opțiunii), iar apoi primește o plată, în cazul în care condiția este îndeplinită. De fapt, spotul convertește automat opțiunea în numerar dacă opțiunea dvs. este declanșată.
Mulți comercianți folosesc și alte opțiuni pentru opțiunile spot (vedeți mai jos). În plus, opțiunile la fața locului sunt ușor de tranzacționat: este doar o definiție a scenariului evenimentelor. Dacă ai avea dreptate, primești bani în contul tău, dacă faci o greșeală, îți pierzi contribuția. Un alt avantaj este că opțiunile la fața locului oferă o varietate de opțiuni de alegere, ceea ce permite comerciantului să aleagă exact acest scenariu, pe care îl presupune.
Dezavantajul opțiunilor spot este creșterea primelor. În medie, primele pentru opțiunile spot sunt mai scumpe decât opțiunile tradiționale.
De ce opțiuni comerciale?
Există mai multe motive pentru care mulți comercianți au ales opțiunile:
Pierderile se limitează la prima (suma plătită pentru achiziționarea unei opțiuni) Aveți un potențial nelimitat pribyli.Vy plătească o sumă mai mică decât în spot forex pozitsiyu.Vy obține prețul și pe termen lung a acțiunii sale. Opțiunile pot fi folosite pentru acoperirea pozițiilor deschise pentru a limita riscurile. Să prevadă mișcarea pieței înainte de lansarea unor evenimente majore, cum ar fi rapoarte economice sau întâlniri. Puteți utiliza opțiunile fără a risca mari capital. Opțiunile spot oferă multe opțiuni:
1. Opțiuni standard.
2. SPOT cu o singură atingere primiți o plată dacă prețul a atins un anumit nivel.
3. SPOT fără atingere - veți primi o plată dacă prețul nu atinge un anumit nivel.
4. SPOT digital - veți primi o plată dacă prețul este mai mare sau mai mic decât un anumit nivel.
5. Dublu SPOT cu o singură atingere - veți primi o plată dacă prețul afectează unul dintre cele două nivele de mai multe ori.
6. SPOT dublu fără atingere - veți primi o plată dacă prețul nu atinge nici unul dintre cele două nivele de mai multe ori.
De ce nu toți comercianții folosesc opțiuni? Există, de asemenea, dezavantaje ale utilizării lor:
Primele se modifică în funcție de prețul de lansare și de data la care se face opțiunea, astfel încât rata de risc / rata recompensării să se modifice. O opțiune spot nu poate fi vândută. Când cumpărați o opțiune, nu vă puteți schimba decizia și nu o puteți vinde. Este dificil să preziceți cu precizie timpul și prețul.
Opțiunea are câțiva factori care îi determină împreună valoarea.
Valoarea intrinseca este suma pe care va merge la contul titularului opțiunii, în cazul în care exercită opțiunea și închide poziția în contractul de bază la prețul curent de piață. Poziția la prețul curent în raport cu prețul de punere în aplicare (prețul de lansare) poate fi descrisă în unul din trei moduri: în opțiunea de bani. Opțiunea în bani (ITM) este o opțiune care are o valoare intrinsecă. Ie pentru opțiunile de cumpărare, aceasta este situația în care prețul curent al activului suport este mai mare decât prețul de lansare a apelului. Pentru a pune, dimpotrivă, atunci când prețul activului suport este mai mic decât prețul de lansare, banii nu reprezintă o opțiune. Out-of-Money (OTM) este o opțiune care în prezent nu are o valoare internă. Ie pentru opțiunile de cumpărare, aceasta este situația în care prețul curent al activului suport este mai mic decât prețul de exercitare (grevă) al opțiunii. Pentru poziții, respectiv, invers, atunci când prețul activului suport este mai mare decât prețul de exercitare (grevă) al opțiunii. Despre opțiunea de bani. Bancomatele (ATM) reprezintă un preț de opțiune de lansare, care este egal cu prețul curent al activului suport. Nu are o valoare intrinsecă în prezent Valoarea timpului înseamnă incertitudinea prețurilor în timp. În general, mai mult timp, cu atât mai premium vă diferențele platite.Stepen în ratele dobânzilor - modificări ale ratelor dobânzii afectează relația dintre prețul de vânzare (prețul de exercitare) a unei opțiuni și rata curentă de piață. Acest efect este de multe ori un indicator al primei în funcție de amploarea vremeni.Volatilnost volatilitate ridicată crește probabilitatea de piață egală cu prețul de vânzare (prețul de exercitare) într-o perioadă de timp limitată. Volatilitatea este magnitudinea timpului. Ca regulă, valutele mai volatile au prime mai mari de opțiuni.
Cum funcționează
Să presupunem că raportul a ieșit, iar prețul EUR / USD a scăzut la 1.2850, vă decideți să efectuați opțiunea, iar rezultatul este un profit de $ 40 alineatul (1.2900-1.2850 = 0,0010).
Opțiunile pot fi diferite, însă acestea sunt utilizate în mod obișnuit pentru unul din două scopuri: (1) pentru profit sau (2) pentru acoperirea pozițiilor existente.
Strategii pentru obținerea de profituri motivate
Opțiuni, aceasta este o modalitate bună de a face un profit cu risc minim, în cel mai rău caz, puteți pierde nici o primă mai mare. Unii comercianți utilizează opțiuni când apar mesaje sau evenimente importante, când se răspândesc și crește riscul pe piața valutară. Alți comercianți în exercitarea opțiunilor de utilizare a profitului în loc de numerar, deoarece opțiunile sunt mai ieftine. Cu ajutorul opțiunilor, puteți face mult mai mulți bani decât cu bani în aceeași sumă.
Opțiunile reprezintă o modalitate excelentă de acoperire a unei poziții existente. Unii comercianți utilizează chiar opțiuni în locul sau împreună cu stop-loss. Principalul avantaj al utilizării opțiunilor cu stop-loss este că aveți un potențial nelimitat de profit, dacă prețul continuă să se deplaseze împotriva dvs.
În timp ce opțiunile pot fi dificil de utilizat, ele reprezintă un alt instrument valoros pentru realizarea unui profit sau pentru reducerea riscului. Opțiunile de pe piața valutară sunt deosebit de răspândite în timpul unor rapoarte economice importante sau evenimente care provoacă o volatilitate semnificativă.
Ați găsit o greșeală sau o greșeală în text? Selectați-l, apăsați
Articole similare
Trimiteți-le prietenilor: