Pentru a crea o bancă comercială, este necesar un anumit echitabilitate, care, având o bază juridică și o certitudine funcțională clar exprimată, formează baza financiară pentru dezvoltarea băncii. Comparativ cu alte sfere ale activității antreprenoriale, capitalul băncilor comerciale ocupă o pondere mică în capitalul total. Acest lucru se explică prin specificul activității unei bănci comerciale ca instituție care mobilizează resursele libere pe piața monetară și le împrumută. Prin urmare, echitatea în sectorul bancar are un scop ușor diferit decât în alte domenii ale antreprenoriatului. Dacă în trecut - este de a asigura solvabilitatea și punerea în aplicare a majorității funcțiilor operaționale ale întreprinderilor și organizațiilor, capitalul social al băncilor comerciale este în primul rând pentru interesele de securitate ale deponenților (funcția de protecție a capitalului) și într-o măsură mai mică - pentru susținerea financiară a activităților sale operaționale. În acest sens, valoarea capitalului social este un factor important în asigurarea fiabilității funcționării băncii și ar trebui să fie ținute sub organisme de control stricte care reglementează activitatea băncilor comerciale. Prin urmare, există motive să se creadă că capitalul propriu al băncilor îndeplinește și o funcție de reglementare: prin stabilirea dimensiunii sale, autoritățile de reglementare influențează activitățile băncilor comerciale în ansamblu.
Funcția de protecție a capitalului băncii include asigurarea depozitelor și a depozitelor care garantează protejarea intereselor creditorilor băncilor comerciale în caz de lichidare sau faliment, precum și asigurarea funcționării băncii chiar și în cazul pierderilor în activitățile sale curente. Aceste pierderi, de regulă, sunt acoperite din profitul curent. Dacă nu este suficient, atunci o parte a capitalurilor proprii este utilizată pentru acoperirea cheltuielilor neprevăzute. Prin urmare, dacă o bancă comercială dispune de capital de rezervă suficient, ea poate fi considerată ca fiind fiabilă și solubilă pentru o perioadă lungă de timp, chiar și cu pierderi la activitățile curente.
Rolul funcției de protecție a capitalului propriu al băncii a schimbat sub influența mai multor factori: situația economică și financiară generală a țării și stabilitatea sferei monetare; dezvoltarea în țara de asigurare a depozitelor și împrumuturilor; strategia și tactica băncii în primul rând în domeniul subordonării furnizării de lichidități a băncii. Cu cât nivelul de dezvoltare în asigurarea depozitelor țării, depozite și operațiunile de creditare ale băncilor comerciale, mai mici sunt cerințele pentru funcția de protecție și mai mici pot fi ponderea capitalurilor proprii în activele băncilor comerciale. Cerințele mai stricte ale băncii comerciale aderă la lichiditatea, asigură cu atenție activitatea sa împotriva tuturor tipurilor de risc, cu atât mai mici cerințele pentru funcția de protecție a capitalului social și inferioară valorii poate fi în partea din spate a băncii. Cu toate acestea, excesiv de „entuziasm“ de active lichide, excluderea totală a practicii de eliberare a creditelor riscante va reduce profitabilitatea băncii, se va înrăutăți calitatea clienților de servicii, reduce dimensiunea plăților dobânzilor la acțiuni și depozite, care amenință în cele din urmă pierderea poziției sale pe piața monetară. În condițiile instabilității economice și financiare, inflației cronice, activitatea băncilor comerciale este supusă unui risc suplimentar, ceea ce sporește cerințele pentru funcția de protecție a capitalurilor proprii.
Deși funcția operațională a capitalului propriu în sectorul bancar este mult mai slabă decât în alte domenii de activitate, nu ar trebui subestimată. Se remarcă în mod deosebit rolul acestei funcții în perioada inițială a băncii comerciale. Capitalul propriu este utilizat pentru a finanța achiziționarea de spații necesare pentru o bancă comercială, construcția sau închirierea, mobilarea mobilierului, organizarea și echiparea calculatoarelor, furnizarea de alte resurse materiale, introducerea celor mai noi sisteme de protecție bancară, tehnologii bancare și sisteme de comunicații. Dezvoltarea unei economii de piață consolidează nevoile băncilor comerciale în utilizarea celor mai recente realizări ale științei și tehnologiei, valoarea cărora va crește constant, în special în condițiile inflației.
Esența funcției de reglementare a băncii de capitaluri proprii este acela de a se asigura că printre autoritățile de reglementare stabilite pentru băncile comerciale în reglementările prudențiale loc important este dat de faptul că se utilizează la calcularea capitalului propriu al băncii. Acest indicatori, cum ar fi raportul dintre capitalul propriu pentru active și pasive ale băncii, active cu risc mai mare, și așa mai departe. D. Astfel, stabilirea capacității de a plăti băncile comerciale, t. E. Raportul minim între capitalul propriu și suma gradului ponderate de risc a activelor este Acesta are drept scop prevenirea minimizarea excesivă a capitalului propriu pentru maximizarea veniturilor, reduce riscul de faliment al băncilor comerciale și de a consolida protecția intereselor clienților și creditorilor săi.
Numirea multifuncțională a capitalului propriu al băncii o comportă eterogenă. O parte, destinată să asigure activitățile operaționale ale unei bănci comerciale, este cea mai permanentă și acționează sub forma fondurilor: stimulente economice legale, cu timp parțial, amortizare. A doua parte este destinată asigurării activelor și altor operațiuni ale băncii din pierderi. Această parte este mai mobilă și acționează sub formă de fonduri: asigurare, parțial rezervă, rezerve pentru acoperirea pierderilor asociate cu nerambursarea împrumuturilor. Al treilea este destinat să reglementeze mărimea capitalului băncii, deși poate fi utilizat pentru a susține activitățile operaționale și nevoile de asigurare. Prin urmare, mărimea acestei părți a capitalului propriu este cea mai mobilă și poate depinde atât de modificarea obiectivelor strategice și tactice ale băncii însăși, cât și de cerințele organismelor de reglementare. Această parte a capitalurilor proprii este sub forma unor profituri nedistribuite.
În funcție de sursele și ordinea formării, capitalul social al unei bănci comerciale este împărțit în acționari și capitaluri de rezervă, câștigurile reținute și obligațiile de datorii pe termen lung negarantate.
Capitalul social deține locul principal în capitalul băncii, deoarece realizează drepturile proprietarilor unei bănci comerciale - dreptul la venituri și la administrarea băncii. În literatura economică, capitalul social este adesea denumit întregul capital propriu, pe motiv că aparține băncii și, prin urmare, acționarilor. În acest paragraf, capitalul social este considerat într-un sens mai restrâns ca fiind mobilizat prin emisiunea de acțiuni.
Capitalul social este format inițial sub forma unui fond autorizat atunci când se creează o bancă comercială prin contribuțiile fondatorilor, emisiunea și vânzarea de acțiuni. Contribuțiile pot fi făcute sub formă de bani, de proprietate și de drepturi conexe. Valoarea fondului statutar este determinată de fondatori, dar nu poate fi mai mică decât nivelul minim stabilit de Banca Națională a Ucrainei. Procedura de constituire a cotei în fondul statutar de către fondatori este determinată de documentele constitutive, cu așteptarea că, până la începutul operațiunilor, banca comercială va avea cota sa acoperită suficientă pentru activitățile operaționale. Cota minimă din fondul statutar a contribuit la deschiderea băncii este stabilită în actul constitutiv, însă nu trebuie să fie mai mică decât cea prevăzută de lege.
La crearea unei bănci comerciale, formarea de capitaluri proprii este, de obicei, asociată cu emisiunea de acțiuni. Tipul acțiunilor emise influențează în mod semnificativ ordinea formării capitalului propriu, care, în funcție de procedura de plată a dividendelor și de dreptul de a participa la conducerea băncii, este împărțită în simple (ordinare) și preferate.
Titularii de acțiuni ordinare, care au drept de vot la adunarea acționarilor, împărtășesc cu banca comercială toate veniturile, pierderile și riscurile sale. Dacă o bancă comercială nu are un profit, proprietarii de acțiuni ordinare nu pot obține nimic pentru investițiile lor și nimic nu este garantat în cazul lichidării băncilor.
În plus, pierderile acționarilor ordinari nu pot fi mai mari decât investiția inițială și pot primi un venit semnificativ, deoarece soldul profiturilor este distribuit numai între deținătorii de acțiuni ordinare. Ei investesc bani pe întreaga durată a băncii comerciale și, prin urmare, sunt mai expuși riscului și, prin urmare, necesită o rată a dividendului mai mare ca compensare pentru acest risc suplimentar. În consecință, acționarii obișnuiți beneficiază în principal de profiturile viitoare ale unei bănci comerciale, care sunt realizate sub formă de dividende preconizate și (sau) majorarea valorii de schimb a acțiunilor comune.
În cazul în care dezvoltarea operațiunilor unei bănci comerciale necesită o majorare a capitalului social, aceasta poate emite o emisiune suplimentară de acțiuni comune. O nouă emisiune de acțiuni comune duce de obicei la o scădere a dividendelor primite de acționari. Chiar dacă volumul profitului crește, câștigurile pe acțiune pot fi mai mici, deoarece profitul este distribuit între un număr mare de acțiuni. Creșterea numărului de acțiuni ordinare conduce la extinderea acționarilor, ceea ce face dificilă controlul activităților unei bănci comerciale. Într-o serie de cazuri, acest motiv îi încurajează să blocheze noile emisiuni de acțiuni comune, în ciuda faptului că, în condițiile unei noi emisiuni, acționarilor anteriori li se acordă dreptul de primă prioritate de a cumpăra acțiuni.
Dacă foștii acționari ai unei bănci comerciale nu consideră că este posibilă extinderea numărului de coproprietari și majorarea contribuțiilor proprii în fondul statutar, se poate lua o decizie de emitere a acțiunilor preferențiale. Aceste acțiuni îi conferă proprietarilor dreptul de a primi un dividend prestabilit, care nu depinde de profiturile obținute de banca comercială. Proprietarii acțiunilor preferențiale în cazul lichidării unei bănci comerciale în divizarea proprietății au avantajul asupra proprietarilor de acțiuni ordinare. În același timp, la lichidarea unei bănci comerciale, proprietarii acțiunilor preferențiale primesc numerar numai după ce creanțele creditorilor sunt satisfăcute.
Cota preferată, de regulă, nu conferă titularului dreptul de a vota la adunarea generală a acționarilor. Acest lucru este benefic pentru grupul de control al acționarilor, care nu dorește intervenția altor acționari în afacerile unei bănci comerciale. În plus, emiterea de acțiuni preferate este mai ieftină decât cea simplă. În consecință, emiterea de către o bancă comercială a acțiunilor preferențiale poate fi privită în mai multe cazuri ca o alternativă la acțiunile ordinare în formarea capitalului propriu.
Capitalul rezervei se formează în cursul operării ulterioare a unei bănci comerciale. Acesta este destinat să acopere eventualele pierderi ale unei bănci comerciale pentru operațiunile sale, precum și să plătească dividende, atunci când nu există un profit suficient pentru aceasta. Prezența unui fond de capital de rezervă asigură stabilitatea activităților unei bănci comerciale, consolidează baza sa materială și financiară. La rândul său, acest lucru contribuie la creșterea garanțiilor privind îndeplinirea de către bancă a obligațiilor sale față de creditori, reduce probabilitatea falimentului unei bănci comerciale.
Capitalul de rezervă se constituie în conformitate cu procedura prevăzută de reuniunea acționarilor (fondatori), iar valoarea sa este de obicei stabilită ca procent din capitalul social al unei bănci comerciale și nu poate fi depășită. Sursa formării capitalului de rezervă este deducerea din profiturile a căror valoare este determinată de organul suprem de conducere al unei bănci comerciale, dar nu mai puțin de suma legală. În cazul în care, în timpul sau după formarea capitalului de rezervă, se efectuează plăți din acesta pentru a acoperi pierderile și cheltuielile neprevăzute, deducerile din profituri sunt reluate până la restabilirea valorii stabilite a acestui capital.
Este important să determinați în mod corect valoarea deducerilor din profit pe formarea capitalului de rezervă. Acțiunile de deducere accelerată în scopul creării celui mai rapid capital de rezervă pot reduce suma dividendelor plătite pe acțiuni, valoarea de piață a acțiunilor și pot afecta în mod general formarea capitalului propriu în general. Ratele foarte scăzute de deducere din profit vor întârzia formarea capitalului de rezervă pentru o perioadă îndelungată și ar putea afecta negativ viabilitatea financiară a unei bănci comerciale. Prin urmare, băncile aleg adesea o procedură mixtă de constituire a capitalului de rezervă, când pentru mai mulți ani se fac deduceri mai mari din profituri și apoi se stabilesc rate moderate sau scăzute de deducere până la atingerea valorii stabilite a acestui capital.
Profitul nedistribuit este sursa capitalului unei bănci comerciale de origine internă. Se formează ca restul profitului după plata dividendelor, deduceri la rezerve și alte fonduri ale băncii comerciale. Întrucât dimensiunea tuturor deducerilor, cu excepția dividendelor, este stabilită în prealabil, soldul câștigurilor nerambursabile pentru perioada expirată depinde în principal de valoarea dividendelor stabilite de adunarea generală a acționarilor. Pentru a menține raportul dintre "capitalul propriu și activele" stabilit de organismele de control, o bancă comercială trebuie adesea să aleagă între majorarea valorii câștigurilor reportate și emiterea de noi acțiuni. Cu toate acestea, acționarii unei bănci comerciale sunt proprietarii săi și sunt reticenți în extinderea numărului de acționari și a noilor acțiuni. Atunci când o parte din profit rămâne în bancă în loc să fie distribuită dividendelor, acționarii consideră că aceste fonduri păstrate le vor da randamentul necesar de piață al acțiunilor ordinare. Creșterea capitalului propriu datorat rezultatului reportat este mai profitabilă decât o emisiune nouă de acțiuni ordinare, deoarece nu există costuri asociate cu emiterea de noi valori mobiliare. Cu toate acestea, reținerea pe termen lung a dividendelor poate duce la o scădere a valorii de piață a acțiunilor. Prin urmare, banca comercială se străduiește constant să mențină un echilibru între plata dividendelor acționarilor pentru a-și asigura sprijinul și reinvestirea veniturilor pentru a dezvolta și menține prețul acțiunilor la un nivel suficient de ridicat.
Datoria pe termen lung negarantată poate forma capitalul unei bănci comerciale prin emiterea de obligațiuni.
Spre deosebire de acțiuni, obligațiunile nu le conferă proprietarilor dreptul de a participa la conducerea băncii comerciale emitente. Ele dau mărturie furnizarea anumitor deținători de obligațiuni de numerar la dispoziția emitentului sub formă de împrumut pe termen lung. Proprietarul de obligațiuni dobândește dreptul de a primi un venit fix pe ea, și cu debutul de obligațiuni maturitate, emitentul returnează proprietarului valoarea nominală a garanției. Atunci când o bancă comercială, în condițiile de expansiune trebuie să fie în continuare în circulație exploatație său de astfel de capital, acesta a recurs la refinanțare versiunile anterioare, t. E. Rambursarea fondurilor primite de la emiterea de noi datorii negarantate. Obligatiuni, dacă sunt prevăzute condițiile de emisiune, pot fi convertite în acțiuni comune, în timp ce atras de ele folosind de capital devine constantă pentru o bancă comercială. Convertibilitatea obligațiunilor crește atractivitatea acestora în rândul cumpărătorilor, deoarece le permite acestora să cumpere acțiuni bancare în momentul cel mai favorabil.
Trebuie avut în vedere că, atunci când cumpără obligațiuni, investitorii riscă mai puțin decât acționarii, deoarece, în caz de insolvabilitate a unei bănci comerciale, creditorii întorc bani.
Pentru a rezuma, trebuie remarcat faptul că băncile comerciale au o sarcină importantă - de a alege o procedură pentru formarea capitalului propriu, care, la un minim de cheltuieli pentru educație și operare pentru a asigura plata dividendelor suficiente pentru acționari, creând astfel condiții pentru dezvoltarea în continuare a băncii comerciale.
Articole similare
Trimiteți-le prietenilor: