Imagine mărită (JPG, 553,1 KB)
Ce este pooling-ul cash? Care este experiența corporatistă globală și rusească a utilizării unui astfel de sistem?
Pentru a spune pur și simplu, pooling-ul de numerar este un sistem care permite organizației-mamă să dispună de fonduri din conturile companiilor din grup în mod operativ. Adică, cumularea în numerar este gestionarea centralizată a fluxurilor de trezorerie într-un grup.
Un astfel de sistem are avantaje incontestabile. Evident, unele filiale au bani temporari liberi la sfârșitul zilei de lucru, în timp ce alții sunt forțați să atragă credite bancare pe termen scurt pentru a acoperi golurile în numerar. Sistemul de colectare a numerarului minimizează nevoia de împrumuturi suplimentare pe termen scurt și, în consecință, costurile de obținere a acestora și plățile de dobânzi. În plus, sistemul simplifică contabilizarea circulației fondurilor din cadrul grupului și oferă managementului companiei informații operaționale despre acesta.
Activele bănești ale participanților la sistemul de cumpărături de numerar pot fi combinate într-o piscină virtuală (în caz contrar se numește și o piscină nominală sau o piscină noțională) sau o piscină reală (piscină reală). Organizarea unei bănci virtuale înseamnă punerea în comun a conturilor participanților fără a le concentra în contul principal (contul principal). Deseori în practică, bazinul virtual precede crearea unui sistem real pool.
Organizarea unei bănci reale implică transferul de fonduri din conturile participanților săi la contul master la sfârșitul zilei bancare și redistribuirea acestor fonduri între conturile participanților în funcție de nevoile acestora.
Fiecare dintre opțiuni are avantajele și dezavantajele sale, care ar trebui luate în considerare atunci când se ia decizia finală de gestiune.
Trebuie menționat faptul că în practica internațională, pooling-ul de numerar a fost folosit de mult timp de marile corporații: de exemplu, Total, ExxonMobil, GDF-SUEZ, ca instrument eficient de optimizare a gestionării fluxurilor sale de numerar. Aproape toate băncile internaționale de top au oferte de linii de produse pentru organizarea unui sistem de cash pooling.
Dar companiile rusești sunt interesate de acest tip de tehnologie numai în ultimii ani, deci este prea devreme să vorbim despre orice experiență practică acumulată semnificativă.
Când a lansat Gazprom sistemul său intern de gestionare a lichidităților?
Au existat mai multe motive pentru această diviziune. În primul rând, după cum am menționat deja, Rusia nu are suficientă experiență practică în implementarea unor astfel de proiecte. A trebuit să construim planul de afaceri al bazinului creat practic de la zero, iar pe lângă - împreună cu banca să dezvolte software-ul necesar. În al doilea rând, normele actuale ale legislației rusești în domeniul reglementării fiscale și monetare de astăzi nu permit utilizarea unui sistem tipic de colectare de numerar, utilizat în practica internațională. Într-o mai mare măsură, acest lucru se referă la bazine reale, bazate pe ideea de împrumuturi în interiorul grupului.
Ce bănci au devenit operatori și prin ce principiu le-a ales Gazprom?
Alegerea site-urilor bancare a fost considerată una dintre sarcinile esențiale ale proiectului - deoarece fondurile de numerar implică concentrarea fondurilor în conturile uneia sau mai multor bănci, ceea ce poate crește riscurile potențiale de credit ale companiei. Am examinat propunerile a opt bănci străine care conduc acest sector de servicii bancare. Pentru a le evalua, a fost elaborat un sistem special de criterii: propunerile au fost evaluate, în special din punctul de vedere al fiabilității băncii, experiența gestionării cache-ului, acoperirea țării și experiența de cooperare cu companiile din Grupul Gazprom și costul serviciilor.
Ca rezultat, pentru organizarea de baze străine, am identificat două bănci - Deutsche Bank și BNP Paribas. Alegerea noastră a fost confirmată de specialiștii KPMG, care ne-au oferit consultanță pentru proiect. O bancă de decontare pentru formarea unei bănci virtuale cu participarea companiilor rusești ale Grupului Gazprom a fost aleasă de Gazprombank din motive obiective: la urma urmei, rețeaua sa de sucursale este cea mai adaptată nevoilor filialelor noastre. În plus, una dintre principalele premise ale alegerii Gazprombank a fost disponibilitatea platformei de informare necesare - un sistem automat de servicii bancare la distanță și un centru de plăți al corporației, ceea ce a permis implementarea proiectului într-un timp scurt.
Cum este astăzi sistemul de lichidare a fondurilor de la Gazprom, care sunt participanții săi?
Până în prezent, sistemul centralizat de gestionare a lichidităților pe care l-am dezvoltat acoperă mai multe fonduri de numerar.
Un astfel de sistem pentru companiile noastre străine ne permite să luăm în considerare natura diferită a activităților participanților în bazine, particularitățile structurii lor organizatorice, diferitele niveluri de dezvoltare a sistemului de management al lichidității pe termen scurt și particularitățile reglementării fiscale în mai multe țări europene. De asemenea, este important pentru noi ca modelul ales să facă posibilă menținerea unui mediu competitiv între întreținerea băncilor. În plus, riscurile de credit ale Grupului Gazprom sunt optimizate.
În ceea ce privește Rusia, o piscină virtuală cu ruble funcționează cu succes aici. Astăzi include 76 filiale, sucursale și reprezentanțe ale Gazprom situate în mai multe fusuri orare, iar în stadiul de conectare - alte 10 organizații. Datorită activității grupului, conducem controlul operațional asupra mișcării numerarului în conturile Grupului Gazprom, oferind participanților de pe piață condiții egale pentru alocarea fondurilor.
Astfel, putem spune cu mândrie că astăzi avem la dispoziție un sistem multi-bancar multi-bancar pentru monitorizarea și gestionarea fluxurilor de numerar ale Grupului Gazprom, cu un singur centru pentru consolidarea informațiilor operaționale.
Ce sarcini a ajutat organizarea sistemului de colectare a numerarului să rezolve?
Vreau să vă reamintesc că crearea sistemului nostru a avut loc în timpul crizei economice mondiale. Simplul fapt că, în această perioadă dificilă, am reușit să minimalizăm impactul evenimentelor negative asupra fluxurilor de numerar ale Grupului Gazprom, ne-am dovedit convingător cât de mult am avut dreptate în decizia noastră de a începe această activitate.
De la introducerea sistemului, am îmbunătățit calitatea planificării operaționale în filialele Gazprom, am asigurat creșterea profitabilității operațiunilor de numerar ale Grupului. Introducerea sistemului a permis cresterea eficientei plasarii fondurilor temporar inactive ale Grupului cu aproximativ 40%. De asemenea, am reușit să creăm condiții favorabile pentru ca Gazprom să atragă împrumuturi pe termen scurt la o rată preferențială. Valoarea maximă a unui astfel de împrumut este de 25 de miliarde de ruble.
Care sunt perspectivele pentru activitatea viitoare a acestui sistem în cadrul Gazprom?
Sistemul nostru de pooling de numerar nu este static - este capabil să se adapteze la condițiile în schimbare, deci are potențialul de dezvoltare ulterioară. În special, astăzi noi, pe lângă piscina virtuală de ruble, intenționăm să creăm un fond valutar virtual pe site-ul Gazprombank.
În plus, se continuă lucrările privind dezvoltarea unui sistem centralizat de gestionare a lichidităților la sediul Bank Rossiya: unele sucursale majore ale Gazprom o deservesc, în special, Gazprom Mezhregiongaz și Gazprom komplektatsiya.
În ceea ce privește companiile străine, studiem problemele organizării unei bănci reale în cadrul Gazprom EP International B.V. la site-ul BNP Paribas.
Articole similare
Trimiteți-le prietenilor: