Forme și metode de concentrare a capitalului bancar
Evoluția capitalului a arătat modul în care se schimbă formele de capital ca și sistemul economic al societății: de la forme simple la cele mai complexe, de la intercalarea capitalului industrial și bancar la capitalul financiar. În ultimii zece ani, în aproape toate sectoarele industrializate, sa înregistrat o creștere accentuată a proceselor de centralizare și concentrare a capitalului bancar.
Centralizarea capitalului bancar se bazează în principal pe concentrarea producției: întreprinderi industriale mari plasează capitalul lor liber de bani, de regulă, în bănci mari, care consolidează poziția acestuia și contribuie la deplasarea băncilor mici. Centralizarea capitalului bancar este determinată de concurența în sectorul bancar, în care băncile mari au avantaje decisive față de băncile mici. În primul rând, investitorii preferă să își plaseze depozitele în bănci mari, mai solide și mai stabile decât în băncile mici, care de multe ori nu reușesc. În al doilea rând, băncile mari, spre deosebire de băncile mici, au o rețea de sucursale care atrag depozite din diverse localități. În al treilea rând, băncile mari sunt mult superioare celor mici din punct de vedere organizațional și tehnic. În condițiile moderne, superioritatea băncilor mari față de băncile mici a crescut ca urmare a introducerii calculatoarelor electronice în sectorul bancar. Ca urmare a falimentului băncilor mici și a absorbției acestora de către băncile mari, numărul total al băncilor scade. Centralizarea capitalului bancar este evidentă și în fuziunea dintre cele mai mari bănci. În procesul de centralizare a unei schimbări a calității sistemului bancar - de la rolul pasiv al intermediarilor în operațiuni platezhnoraschetnyh, băncile se deplasează la rolul activ al autorităților de reglementare a proceselor macroeconomice majore. Principalul criteriu pentru centralizare este indicatorul ponderea activelor aparținând unui grup de cele mai mari bănci din totalul activelor sistemului bancar național.
În procesul de centralizare a sistemului bancar, masa covârșitoare a conturilor clienților este concentrată într-un număr limitat de bănci comerciale cele mai mari. Acest lucru îi permite acestuia să efectueze decontări între clienți fără a utiliza bani reali, adică prin compensare. Cu cât este mai mare gradul de centralizare a sistemului bancar, cu atât mai aproape de zero va fi soldul calculelor clienților și, în consecință, băncile vor avea nevoie de o sumă mai mică de numerar pentru decontarea finală. Rezultatul centralizării este eliberarea numerarului utilizat în calcule și, ca urmare, creșterea rezervelor excesive ale sistemului bancar, reflectată de modelul multiplicatorului de credite.
Multiplicatorul de credite este o valoare care arată relația dintre creșterea volumului creditului bancar și creșterea bazei monetare.
unde: mL - multiplicator de credit;
d - nivelul rezervelor obligatorii;
e - raportul dintre rezervele excedentare și depozitele tranzacționale;
c este raportul dintre numerar și volumul depozitelor tranzacției.
După cum rezultă din formula multiplicatorului de credite, unul dintre factorii cheie care afectează magnitudinea sa este variabila c. Este mai mică valoarea sa, cu atât mai mare valoarea de credit de multiplicare, și, prin urmare, o cantitate mai mare de investiții de resurse capabile să asigure economia sistemului bancar. La rândul său, valoarea c este în mare parte datorită funcționării sistemului de plăți și de decontare unică, formarea care nu este câtuși de puțin dependentă de gradul de centralizare a sistemului bancar.
Concentrarea capitalului bancar este o problemă importantă din cauza modificărilor pe care le poate provoca în sistemul bancar și în economie în ansamblu.
În teoria economică nu există o interpretare fără echivoc a conceptului de "concentrare a capitalului bancar". Dintre punctele de vedere disponibile, există două abordări ale dezvăluirii conținutului său.
Una dintre ele este conținută în determinarea concentrației de capital de pe piața serviciilor financiare, a declarat în legislația Federației Ruse „Cu privire la protecția concurenței pe piața serviciilor financiare.“ Această abordare se bazează pe faptul că concentrarea capitalului în sectorul bancar este rezultatul circulației capitalurilor între bănci în cadrul existent de dimensiunea sa în sistemul bancar întreaga țară. O astfel de mișcare a capitalului bancar se poate datora adăugarea de capital a unor bănci în capitalul altor bănci (în cazul în care există o legătură de bănci) sau capital propriu înainte de a băncilor a existat transferate separat în proprietatea noii bănci (în cazul în care există o fuziune a băncilor). Ca urmare, aceasta crește valoarea capitalului care urmează să fie concentrate la dispoziția băncilor, format ca rezultat al unei astfel de reorganizare a acestora crește, ponderea lor în capital, active și pasive ale sistemului bancar total acționarilor. Acest lucru le permite să servească o parte mai mare a spațiului de piață și consolida poziția pe piața bancară. Cu toate acestea, interpretarea concentrării capitalului în sistemul bancar numai în legătură cu locul în tranzacțiile sale cu privire la fuziuni și achiziții, în opinia noastră, nu acoperă toate varietate de procese economice care cauzează astfel de modificări pe piața bancară, deoarece nu ia în considerare faptul că aceasta poate avea loc și când băncile individuale și creșterea dimensiunii sale resurse proprii atrase rată mai mare decât E rata medie a sistemului bancar. Ca urmare a acestui fapt, precum și în fuziune (aderare) băncile au majorat ponderea acestora în totalul de capital, activele și pasivele sistemului bancar, ceea ce le permite să-și extindă activitățile lor în diferite segmente ale pieței bancare.
Conform celei de-a doua abordări, concentrarea capitalului bancar este rezultatul "... atât creșterii capitalului propriu al băncilor, cât și multiplicării volumului depozitelor atrase de acestea". În acest caz, în primul rând, nu se ia în considerare faptul că concentrarea capitalului bancar poate avea loc numai dacă majorarea dimensiunii sale este asigurată numai de bănci individuale și la o rată mai mare decât rata medie a creșterii sale în sistemul bancar al țării. În consecință, există o creștere a dimensiunii capitalului individual și redistribuirea capitalului bancar în favoarea băncilor care au fost formate ca urmare a unei astfel de reorganizări.
Concentrarea capitalului bancar ar trebui înțeleasă ca o creștere a dimensiunii capitalului individual la o rată mai mare decât rata medie de creștere în sistemul bancar, precum și redistribuirea acestuia prin fuziuni și achiziții de bănci.
Definirea conținutului concentrării capitalului bancar oferă o bază economică pentru caracterizarea mecanismului existenței sale. Mecanismul de concentrare a capitalului bancar este o combinație de forme și metode de punere în aplicare a acestuia.
Izolarea formelor de concentrare a capitalului băncii și clasificarea lor ar trebui să fie efectuate, în opinia noastră, în strânsă relație cu procesele pe care le provoacă pe piață, pe de o parte, iar pe de altă parte, cu procesele din economie și sistemul bancar, o reflectare a ceea ce este (a se vedea. tabelul).
Să analizăm în detaliu formele de concentrare a capitalului bancar prezentate în tabel.
Concentrarea capitalului bancar diferă prin natura punerii sale în aplicare. Pe această bază se disting două forme de concentrare: agresive (ostile) și prietenoase.
forma prietenos de concentrare a capitalului bancar are loc atunci când o creștere a dimensiunii capitalului individual al băncilor individuale este un rezultat al fuziunii lor (absorbție) pe baza ofertei de licitație, banca cumpărătorului la obiectivele de management al băncii, și anume acordarea de drepturi egale tuturor acționarilor acestor bănci de a cumpăra acțiuni ale unei noi emisiuni și / sau aceleași termeni și condiții pentru plasarea fondurilor în bancă tuturor creditorilor și deponenților săi.
În funcție de domeniul de aplicare geografică a pieței serviciilor bancare ar trebui să se facă distincția între regională, țară și forma intercountry de concentrare a capitalului bancar.
Forma regională de concentrare a capitalului bancar se caracterizează printr-o creștere a capitalului individual al băncilor individuale la nivel regional. Este rezultatul unei căutări mai active a surselor interne și externe de creștere a capitalului propriu, creșterea volumului resurselor atrase sau a fuziunilor (achizițiilor) regionale ale băncilor.
Forma de concentrare a capitalului bancar la nivelul țării are loc atunci când creșterea mărimii capitalului individual acoperă un anumit set de bănci din cadrul întregului sistem bancar național.
Forma internațională de concentrare a capitalului bancar se caracterizează printr-o creștere a dimensiunii capitalului băncilor individuale ca urmare a interacțiunii băncilor din diferite țări.
Atributul de clasificare "motive, stimulente și strategii", care încurajează băncile să majoreze dimensiunea capitalului bancar, este, de asemenea, de mare importanță. Pe baza acestei trăsături se disting forme de concentrare, cum ar fi alocativ, managerial și achizitiv.
Forma alocativă de concentrare a capitalului bancar are loc atunci când creșterea capitalului individual al băncilor individuale este o reflectare a acțiunilor acestor bănci, care sunt motivate de interesul de a crește valoarea de piață a activelor lor în viitorul apropiat și în viitor.
forma managerială de concentrare a capitalului băncii este tipic în cazurile în care motivele de creștere a capitalului individuale este dorința de a controla băncile, nu numai pentru a îmbunătăți eficiența activității bancare, dar, de asemenea, pentru a extinde prezența acestor bănci pe piața serviciilor bancare și consolidarea poziției lor concurențiale pe ea.
O trăsătură distinctivă a formelor de dezrădăcinare bani de concentrare a capitalului bancar este faptul că principalul stimulent pentru a mări dimensiunea capitalului individual al băncilor individuale nu este o creștere a dimensiunii și de creștere a eficienței activității lor și satisfacerea ambițiilor personale și a intereselor materiale ale directorilor lor și de conducere.
În funcție de inițiatorul proceselor asociate cu creșterea capitalului individuale mărimea băncilor individuale ar trebui să fie forme voluntare și involuntare de concentrare a capitalului bancar.
Pentru o formă voluntară de concentrare a capitalului bancar caracterizată prin faptul că inițiativa de a mări dimensiunea capitalului individual al unor bănci vine de la bănci în sine, și este o manifestare a voinței lor.
forma forțată de concentrare a capitalului bancar se caracterizează prin faptul că capacitatea capitalului individuale de mărimea băncilor individuale are loc sub presiunea altor bănci, organisme guvernamentale, sau corpul colectiv al grupului de țări care reglementează activitatea băncilor.
În ceea ce privește fiecare grup de forme de concentrare a capitalului bancar, pot fi aplicate diferite metode de punere în aplicare. Creșterea valorii capitalului bancar poate fi asigurată de:
• pe baza creșterii individuale de capital intern prin intermediul băncilor construi propriul lor capital și / sau rate de resurse împrumutate mai mari decât media pentru creșterea sistemului bancar;
• pe baza creșterii externe a capitalului individual al băncilor prin combinarea băncilor deja existente.
Punerea în aplicare a metodei de concentrare a capitalului bancar, bazată pe creșterea capitalului propriu al băncilor, prevede căutarea celei mai acceptabile surse de majorare a capitalului propriu.
A continua
Articole similare
Trimiteți-le prietenilor: