futures pe petrol (de asemenea, cunoscut sub numele de contracte futures) - este un contract de cumpărare și vânzare a materiilor prime, care sunt planificate pentru a face în viitorul apropiat, la valoarea sa în acest moment.
Data tranzacției este amânată.
Apariția contractelor futures a oferit posibilitatea de a investi și specula cu "aurul negru", astfel încât acestea sunt folosite pe bursele de valori ca instrument de investiții.
Comerțul cu petrol în viitor: ce să cautăm?
Când tranzacționați contracte futures pe petrol, trebuie să analizați, în primul rând, factorii care afectează valoarea lor pe termen scurt.
Pentru a inversa fotografia este necesar:
- Evaluați inflația curentă, rata acesteia;
- Analizați starea bazei resurselor de combustibil pentru următorii 5-10 ani;
- Luați în considerare posibilitatea de a folosi cele mai noi tehnologii în producție și de prelucrare a hidrocarburilor, care va afecta costul de explorare, producție, prelucrare și transport;
- Evaluați situația geopolitică a țărilor specializate în extracția și prelucrarea petrolului.
marcare
Fiecare contract futures are propriul său marcaj.
Se compune din 4 simboluri, care denotă:
- Primele două litere latine - la care au fost achiziționate resursele sau moneda;
- A treia literă latină este luna în care contractul expiră;
- Ultima cifră este anul expirării (expirarea contractului).
Următoarele litere sunt utilizate pentru a indica lunile:
Următoarele sunt folosite pentru a indica gradul de ulei comercial:
grade comerciale de ulei de bază (WTI, Brent, LightSweet) se realizează prin bursele de mărfuri. Cele trei soiuri principale sunt numite „marker de“, deoarece costul altor varietăți este definit ca raportul dintre un marker, de exemplu, costul unui baril de WTI + 5 USD.
Clasamentele petrolului sunt cotate pe următoarele burse:
- NYMEX - comercializată numai pe LightSweet;
- ICE - tranzacționate Brent și WTI.
NYMEX este în New York, iar ICE este în Londra. Nu cu mult timp în urmă, a existat comerțul electronic, astfel încât licitația a început să aibă loc online în mod continuu.
WTI și LightSweet sunt explorate și exploatate în America de Nord, ghilimelele lor sunt bine corelate, dar acest lucru nu este adevărat în Brent, cum ar fi expirarea contractelor futures complet drugaya.Poetomu între contracte pentru Brent și alte mărfuri oportunitate de arbitraj este maximizată.
Specificitatea comerțului
- Comerțul cu contracte futures pe petrol poate fi efectuat prin terminale;
- Când cumpărați contracte futures, nu trebuie să vă gândiți cum să transportați și să depozitați materii prime, deoarece nu îl veți contacta;
- Până la expirarea contractului de livrare a petrolului va fi revândut;
- A câștiga sau a pierde este posibil numai pe o diferență de preț în momente diferite de timp;
- Vor fi cotate futures, schimbarea în care este determinată de gradul de ulei, pentru confort;
- Fiecare intermediar desemnează în mod propriu acest grad sau acel grad.
Gradele de ulei, incluse, de asemenea, în compoziția markerului
De ce există mai multe tipuri de ulei?
Faptul este că fiecare soi este unic în felul său, deoarece are o anumită compoziție chimică, care îi conferă proprietăți unice.
El determină uniformitatea materiilor prime și calitatea acesteia.
Compoziția marker (standard) include alte soiuri:
- Uralii - exploatate în Federația Rusă;
- Siberian Light - exploatat în Federația Rusă;
- Ststfjord - exploatat în Norvegia;
- Kirkuk - este exploatată în Irak;
- Iranul - lumină, extrasă în Iran;
- Iranul - greu, este minat în Iran.
Parametrii contractelor futures pentru țiței Brent
Brent este uleiul ușor. Este extrasă în Marea Nordului. Este ea, care determină valoarea de aproape 60% din comerț în baza contractelor de furnizare a "aurului negru".
Costul țițeiului livrat țărilor europene din Africa și Orientul Mijlociu este determinat pe baza prețului Brent. În același timp, este interesant de observat că petrolul vine în Europa, în principal din Federația Rusă.
Acest tip de ulei conține doar 0,4% sulf, deci este utilizat în producția de benzină și alte combustibili de înaltă calitate.
Contractele futures pentru Brent au următorii parametri:
Principalii factori care afectează costul petrolului Brent
Iată câțiva factori cheie:
- Decizia țărilor OPEC de a crește / micșora cota de extracție a materiilor prime, cu creșterea - costul scade, în scădere - crește;
- Situația politică din țările producătoare de petrol;
- Factorii care nu pot fi afectați de o persoană (dezastre naturale, defecțiuni ale echipamentelor miniere și de transport);
- Stabilirea numărului de rezerve;
- Situația economică mondială;
- Realizări tehnologice moderne în producția și rafinarea petrolului;
- Speculații la bursă.
Futures pentru țiței Brent, prețuri
Specificitatea tranzacționării în valută futures
Costul unui contracte futures determină costul a 100 de butoaie de "aur negru" în moneda americană. De asemenea, achiziționarea de contracte futures implică transportul de materii prime către cumpărător. Dar acest lucru nu se întâmplă, deoarece contractul este vândut în mod repetat până la expirarea acestuia.
Contractele futures sunt denumite "contracte pentru diferență" și sunt denominate prin CFD. Acestea le referă la instrumentele de investiții care funcționează în afara schimbului. Fiecare broker are grade diferite de ulei.
Hedgers și speculatorii sunt principalii jucători pe bursă. Hedgerele sunt cele care sunt direct legate de extracția, transportul și prelucrarea materiilor prime. Contractele le permit să se protejeze de scăderea prețurilor petrolului. Speculatorii primesc bani din diferența de preț a contractelor futures. Uleiul este achiziționat de către aceștia printr-un recul, apoi vândut imediat, deoarece începe să crească în valoare.
Perspectivele contractelor futures pentru țiței Brent
Valoarea contractelor futures este în continuă schimbare. Sharp-urile și căderile se datorează multor factori, însă achiziția lor are următoarele perspective:
- În viitorul apropiat, cererea va fi practic nici o creștere a costurilor vobulată nu este corelată cu cererea, astfel încât pot exista schimbări bruște și cu o ușoară scădere a propunerii;
- Pe termen mediu se vor dezvolta noi tehnologii economice, astfel că prețul contractelor futures va scădea;
- Pe termen lung, costul petrolului va crește, ca urmare a creșterii numărului de vehicule, spun unii oameni de știință despre epuizarea rezervelor globale de petrol.
Contractele futures pe petrol brut: hedging și alte avantaje comerciale
Atunci când cumpără contracte futures pe petrol, afacerea este de a cumpăra petrol la un preț fix, dar va avea loc pe termen mediu. În consecință, investitorul se reasigură în eventualitatea unei situații nefavorabile pe piață, care se numește o acoperire a riscurilor. Mai mult decât atât, volatilitatea prețului futures le oferă investitorilor posibilitatea de a le folosi ca instrument de tranzacționare la bursă.
Hedgingul este posibil indiferent de dinamica costului petrolului. Dacă prețul crește, hedgerul achiziționează contracte futures, cu data specificată a achiziției propuse. Cu scăderea prețurilor, se vinde un contract futures. Acest lucru face posibilă asigurarea împotriva fluctuațiilor costului petrolului.
De asemenea, principalele avantaje ale comerțului sunt:
- Posibilitatea unei vânzări în lipsă, cu alte cuvinte, se face fără vânzarea de petrol în sine;
- Levierul este destul de mare - de la 1 la 10;
- Calendarul de răspândire - puteți tranzacționa imediat cu două contracte pentru un activ principal, totuși datele de execuție și orientarea poziției pot fi diferite.
Apariția contractelor futures pe petrol a optimizat în mare măsură sistemul financiar și, de asemenea, a oferit investitorilor un instrument eficient de investiții. Contractele futures sunt un activ lichid, deoarece cererea pentru acestea va fi ridicată de mult timp.
Trimiteți-le prietenilor: