Bancare - managementul băncii - perspective pentru dezvoltarea departamentului financiar al băncii

Perspectivele dezvoltării departamentului financiar al băncii

Departamentul financiar al băncii este linia de legătură care coordonează gestionarea lichidității, a activelor și pasivelor, a capitalului și a riscului; el desfășoară o activitate importantă, importanța căreia este în continuă creștere. Pe de o parte, departamentul de finanțe gestionează echilibrul și lichiditatea, ia toate măsurile pentru a spori rentabilitatea activelor și pentru a minimiza valoarea pasivelor - în principal prin utilizarea cu îndemânare și rațională a instrumentelor financiare derivate. Pe de altă parte, ajută la restructurarea balanțelor și la dezvoltarea de noi produse.







Succesul enorm al unui bun produs de vânzare cu amănuntul și acceptarea sa de către piață pot crea o nevoie de capital mai mare decât este disponibilă pentru bancă. Când sa întâmplat acest lucru în SUA, securitizarea activelor a venit în ajutorul băncilor. Esența securitizării este după cum urmează. Să presupunem că banca a emis credite ipotecare în valoare de 1 miliard de lire sterline, pentru care a avut nevoie de 40 milioane lire sterline pentru a asigura aceste împrumuturi în conformitate cu cerințele legii. Deși 1 miliard de lire sunete este mândru, dar sunt doar 10.000 de case pentru 100.000 de lire fiecare, de exemplu, sau doar o optime din suma tuturor împrumuturilor ipotecare restante. 10.000 de case reprezintă aproximativ 0,4% din toate achizițiile de bunuri în Marea Britanie pentru anul respectiv. Există investitori, cum ar fi fondurile de pensii și societățile de administrare de fonduri, care cu bucurie ar fi cumpărat un flux de venituri din ipoteca de 1 miliard de £ - este active atractive în venit fix care aduc profituri solide cu risc scăzut (chiar dacă pentru a compara cu, să zicem, majoritatea corporative titluri de gradul de investiții). Așa că ei cumpără drepturile la creditele ipotecare pentru o sumă ușor mai mică de 1 miliard £, banca eliberează capitalul său, și nimic nu împiedică să meargă și să vândă ipoteca pentru un alt miliard de lire sterline. În același timp, după ce a primit venituri din comisioane pentru deschiderea unei ipoteci, el continuă să colecteze plata pentru procesarea acestor împrumuturi. Ipoteca nu este singurul produs care poate fi transformat în valori mobiliare. Creditele de consum, creditele auto și creanțele de pe cardul de credit sunt, de asemenea, adecvate pentru această procedură, la fel ca și anumite clase de împrumuturi către companii. Teoretic, orice flux de venit poate fi securizat.

Punctul de toate acestea este că banca se poate ocupa în condiții de siguranță cu afacerile sale și poate câștiga mai mulți bani cu costul fix al bazei de distribuție. În plus, îi este oferită posibilitatea de a acoperi o gamă mai largă de acțiuni decât ar permite băncii să-și valorifice capitalul. Retailerii urasc situațiile în care circumstanțele le obligă să înghețe capitalul în stocuri, dar acesta este echivalentul a ceea ce au făcut întotdeauna băncile - și-au investit întreg capitalul în balanțele de credite. Securitizarea, care este o caracteristică importantă a managementului echilibrului american, nu a fost încă suficient de prezentată pe această parte a Oceanului Atlantic. Cu toate acestea, acest lucru se va întâmpla cu siguranță atunci când jucătorii medii cu capital mic vor bate bănci mai mari cu arme proprii - va îmbunătăți eficiența în cele mai importante aspecte, inclusiv gestionarea capitalului. Din ce în ce mai mult, băncile vor recurge la securitizare pentru a sprijini următoarea întreprindere, în loc să suporte costuri ridicate de atragere a unui nou capital. Un bun exemplu de securitizare în acțiune este banca Northern Rock. Acesta este un mecanism absolut sigur al ingineriei financiare și nu afectează clientul, al cărui contract cu banca rămâne în vigoare și nu trece la nimeni.







În același mod, așa cum am menționat deja, departamentul de finanțe poate ajuta la crearea de noi produse prin utilizarea creativă a instrumentelor derivate. Din punctul de vedere al inovării, se deschid posibilități nelimitate aici, dar nu ar trebui să uităm de risc: cu cât creativitatea este mai mare, cu atât mai mare este potențialul ideii și riscul - aceasta este legea fundamentală a științei financiare.

În acest sens vrem să facem două previziuni. În primul rând, vom vedea apariția produselor de creație, în special în domeniul economiilor și finanțării achiziționării de case și mașini. În al doilea rând, în anumite locuri, derivatele vor provoca probleme semnificative (poate, derivate de credit, oarecum întunecate, dar, totuși, un segment în creștere al sectorului). Nu Armageddon, desigur, cum prezic unii, dar încă o instituție financiară mare (și poate nu una) mare va suferi pierderi grele și de neînlocuit. Managementul băncii ar trebui să evite jocurile mari cu derivate, regulile despre care nu știu: nu înțeleg esența propunerii - opriți-vă sau cel puțin obțineți suficientă viteză în planul tehnic pentru a înțelege mai bine totul. În nici un caz nu se poate baza pe ochkarikov - profesori de matematică și candidați, care vă va convinge că funcționează și un model de calculator secret, confirmă acest lucru, și așa mai departe, spun ei, se bazează și încredere ... Cele mai multe nenorocirilor cade bancar cap din cauza deferență bancherii - cu o educație largă și o gamă largă de interese - la sfatul specialiștilor, în timp ce ei nici nu înțelegeau sensul exact cu care sunt de acord.

Având la dispoziție un sistem automat de compensare (BACS), sisteme de carduri, ATM-uri și servicii de întreprindere, băncile controlează baza de decontare a vânzărilor cu amănuntul în Marea Britanie. Ei speră că acest lucru nu se va schimba. Niciodată. Taxele directe și indirecte pentru utilizarea sistemelor de plăți constituie cea mai mare parte a veniturilor din comisioane ale băncilor - aproximativ 40% din venitul total al acestora. În realitate, posibilitatea de a efectua decontări este ceea ce distinge băncile de concurenții nebancari care accesează sistemele contra cost.

Deși tehnologia este deja bate la ușă, și, teoretic, poate permite non-bănci pentru a scăpa de mediere a băncilor și a sistemelor lor de decontare voluminoase, băncile nu vor să le dea un control asupra executării plăților, precum și autoritățile de reglementare nu tolerează sistemele de decontare în vrac pentru toate veniții.







Trimiteți-le prietenilor: