- ratele dobânzilor la operațiunile Băncii Rusiei;
- cerințele privind rezervele obligatorii;
- operațiuni de piață deschisă;
- stabilirea unor criterii de referință pentru creșterea ofertei monetare;
- restricții cantitative directe;
- emiterea de obligațiuni ale Băncii din Rusia.
Ratele dobânzilor la operațiunile Băncii Rusiei
Banca Rusiei poate stabili una sau mai multe rate ale dobânzii pentru diverse tipuri de tranzacții. Ratele dobânzilor la Banca Rusiei sunt ratele minime pentru care își desfășoară activitatea. Acestea sunt ratele de refinanțare, ratele la operațiunile de depozit, ratele de amanet, ratele repo, etc. Banca Rusiei folosește politica ratei dobânzii pentru a influența ratele dobânzii pe piață.
Valoarea-cheie a sistemului de rate ale dobânzilor al Băncii din Rusia are o rată de refinanțare (rată de actualizare). Modificarea ratei de refinanțare informează participanții pieței financiare cu privire la evaluarea de către Banca Rusiei a direcțiilor de schimbare a economiei și a situației inflaționiste.
Obligații obligatorii de rezerve
- conturi la cerere și obligații urgente de până la 30 de zile - 14%;
- privind obligațiile urgente de la 31 la 90 de zile - 11%;
- privind obligațiile urgente de la 91 de zile și mai mult - 8%;
- dar fondurile pentru conturile în valută străină - 6%.
- cu privire la fondurile atrase ale persoanelor juridice în moneda Federației Ruse și la fondurile atrase ale persoanelor juridice și persoanelor fizice în valută străină - până la 10%;
- privind fondurile persoanelor fizice atrase de depozitele în moneda rusă - până la 7%.
Rezervele obligatorii sunt utilizate la revocarea unei licențe de rambursare a obligațiilor unei instituții de credit către deponenți și creditori. Cu toate acestea, scopul principal al normelor rezervelor obligatorii este reglementarea circulației monetare.
Să luăm în considerare mecanismul prezentului regulament. Rezervele efective ale băncii sunt egale cu suma rezervelor obligatorii și excedentare. Banca emite un împrumut numai în suma rezervei excedentare. Sistemul bancar, după cum știți, creează bani. Numărul de noi împrumuturi se determină utilizând un multiplicator al băncii. care este un proces de creștere a volumului de bani în conturile de depozit ale băncilor comerciale în perioada de deplasare de la o bancă comercială la alta:
unde M este multiplicatorul băncii: R este norma rezervelor obligatorii.
Suma maximă de bani noi (D) care poate fi creată de sistemul bancar este:
unde rezervele E excesive.
Procesul de creare de noi bani de către sistemul bancar poate fi urmărit printr-un exemplu.
Banca 1 a primit un depozit de 100 000 de ruble. Standardul rezervelor obligatorii este de 20%. Numărul 1 al listei de bănci este de 20 000 de ruble. la rezervele obligatorii din Banca Rusiei. Restul de 80.000 de ruble. el emite pe credit.
Debitorul plasează suma creditului pe depozitul la vedere în bancă 2. Cel din urmă transferă către Banca Rusiei 16 000 de ruble. (80.000 ruble × 20%) și 64.000 de ruble. oferă sub forma unui împrumut.
Acest proces continuă până când suma totală a depozitului inițial de 100.000 de ruble a fost emisă sub formă de împrumuturi. Suma creditului emisă de toate băncile comerciale va fi de 400.000 de ruble. Pe conturile în bănci va fi de 500 000 de ruble. și anume De 5 ori contribuția inițială. Acest proces este o problemă fără numerar. Cunoscând norma rezervelor obligatorii, este ușor să determinăm cât de mult vor fi creați noi bani de către sistemul bancar.
Banca Rusiei modifică normele rezervelor obligatorii. Creșterea normelor înseamnă retragerea banilor de la băncile comerciale, reducerea acestora fiind o creștere a rezervelor excesive ale băncilor comerciale pe care le oferă în credit.
Creșterea ofertei de bani nu se datorează numai eliberării numerarului în circulație, ci și datorită creării de noi bani de către sistemul bancar.
Dacă observați o eroare în text, selectați cuvântul și apăsați Shift + Enter
Articole similare
Trimiteți-le prietenilor: